APAX Partners

Paris, le 19 septembre 2007 – Apax Partners SA et Thierry Lièvre, Président fondateur du groupe U10, ont signé un accord aux termes desquels les Fonds Apax entrent au capital du holding de contrôle du groupe U10. Selon cet accord, Thierry Lièvre reste majoritaire du holding à hauteur de 50,1% et continuera à diriger le groupe U10. Cet accord reste soumis à l'obtention d'une dérogation d'OPA auprès de l'AMF et à l'approbation des autorités de la concurrence.

Le financement de l'opération est réalisé en fonds propres pour moitié et sous forme d'un prêt d'une durée de 5 ans arrangé par Natixis.

U10, acteur incontournable de la distribution spécialisée non alimentaire, a mené depuis quelques années une politique très active de croissance externe (une dizaine d'acquisitions depuis 2001).

Thierry Lièvre s'associe aujourd'hui à Apax Partners afin de permettre au groupe U10 d'entamer une nouvelle phase de son développement autour de trois axes :

- dupliquer le modèle U10 à l'étranger,
- favoriser la croissance organique,
- poursuivre la croissance externe de manière sélective.

« En un peu plus de 10 ans, le groupe U10 est passé de 0 à plus de 200 millions de chiffres d'affaires. Aujourd'hui, je suis heureux de m'associer au partenaire financier, expert du secteur de la distribution spécialisée, qui accompagne dans la durée les entreprises en forte croissance, » déclare Thierry Lièvre, Président fondateur du groupe U10.

 « La philosophie d'Apax Partners est de nous associer à des entrepreneurs ambitieux dans nos secteurs d'expertise. Thierry Lièvre, qui a construit un groupe unique dans un secteur que nous connaissons bien, la distribution non alimentaire à prix réduit, en est une parfaite illustration, » déclare Jean-Louis Rambaud, Directeur Associé d'Apax Partners.

Le groupe U10 a annoncé hier ses résultats semestriels.

A propos du groupe U10

Fournisseur de la distribution internationale, U10 a développé un métier intermédiaire, générateur de valeur ajoutée, par la création de lignes de produits et de services sur mesure (gammes complètes clés en main, supply chain, livraison aux entrepôts ou directement aux magasins, gestion des linéaires sur les points de vente).

Le Groupe assoit son offre sur différentes gammes de produits développées autour de l'équipement de la maison et de la personne.

Présent en France, en Espagne et en Chine, le groupe emploie 400 personnes.
U10 est coté sur Euronext Paris, compartiment B (code ISIN FR0000079147).

A propos d'Apax Partners

Apax Partners SA est un acteur majeur du private equity en France. Avec plus de 30 ans d'expérience dans le métier de l'investissement, Apax Partners SA accompagne des entreprises sur la durée pour en faire des leaders dans leur secteur. Les Fonds gérés par Apax Partners SA s'élèvent à plus de € 2 milliards.
Ces Fonds investissent dans des entreprises en forte croissance dans les secteurs de spécialisation d'Apax Partners : Distribution & Biens de Consommation, Technologies & Telecom, Media, Santé, Services aux Entreprises & Services Financiers.
Parmi les derniers investissements réalisés dans la distribution spécialisée figurent le groupe Season (Heytens & Mondial Tissus), deux enseignes spécialisées dans la décoration et le textile pour l'équipement de la maison et de la personne ; et Royer, le leader français du négoce de chaussures sous licences.
Pour de plus amples informations, consultez le site : www.apax.fr

Contacts:

U10
Céline Païs
Tél : + 33 4 74 13 86 82
E-mail : communication@U10.fr

Apax Partners
Agathe Heinrich - Directrice de la Communication
Tél : +33 1 53 65 01 35
E-mail : agathe.heinrich@apax.fr